Пассивные операции коммерческого банка

Пассивные операции в значительной степени предопределяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов, т.е. состав и структуру активов. При этом следует отметить, что пассивные операции исторически сыграли первичную и определяющую роль по отношению к активным, т.к. необходимым условием для осуществления активных операций является достаточность средств банка, указанных в пассиве.

С помощью пассивных операций банки формируют свои ресурсы. Суть их состоит в привлечении разных вкладов, получении кредитов от других банков, эмиссии ценных бумаг, а также проведении иных операций, в результате которых увеличиваются банковские ресурсы.

Понятие «банковские ресурсы» шире, чем понятие «ресурсы кредитования», т.к. первые используются не только для целей кредитования, но и для финансирования и выполнения других активных операций банка.

Банковские ресурсы формируются из собственных, привлеченных и заёмных средств.

СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ банка – средства, принадлежащие самому банку. За счет собственного капитала банки покрывают около 12-20 % общей потребности в ресурсах. Он незаменим на начальных этапах деятельности банка, когда учредители осуществляют ряд первоначальных расходов, без которых банк просто не может начать свою деятельность. Не менее важна роль собственного капитала как источника финансирования на последующих этапах развертывания банковских операций. Они играют важную роль и для оценки финансового положения банка. Чем больше размер собственного капитала, тем устойчивее данный банк, но тем и меньше прибыли он получит.

Чем выше удельный вес рисковых активов в балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. Таким образом, можно говорить о том, что капитал банка является важнейшим страховым фондом для покрытия всевозможных претензий в случае банкротства банка и источником финансирования развития банковских операций. В связи с этим банки стремятся увеличивать свой капитал. Однако чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего числа акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах не являются благом, а наоборот отрицательно влияют на деятельность банка. Мобилизация денежных ресурсов путем выпуска и размещения акций – относительно дорогой и далеко не всегда приемлемый для банка (с позиции контроля) способ финансирования. Как правило, дешевле и выгоднее привлечь средства вкладчиков, чем наращивать собственный капитал.

Основными элементами собственных средств, как правило, являются следующие:

• уставный капитал;
• добавочный капитал;
• фонды банков;
• доходы и прибыль.

Уставный капитал (УК), – организационно-правовая форма капитала, служащая основным обеспечением обязательств банка. Если банк создается как акционерное общество, то его УК формируется за счет средств акционеров, поступивших от реализации акций банка. Банк, являющийся обществом с ограниченной ответственностью, формирует свой УК за счет паев (вкладов) участников.

Увеличение уставного капитала возможно за счет привлечения новых акционеров (пайщиков), переоценки стоимости имущества, реинвестирования дивидендов, учредительской прибыли, перечисления средств из резервного фонда, неиспользованных средств фондов экономического стимулирования по итогам года, нераспределенной прибыли по итогам предыдущего года и др. [2].

УК формируется денежными взносами, материальными и нематериальными активами, ценными бумагами других эмитентов.

Резервный фонд (РФ) образуется для обеспечения обязательств и покрытия общих рисков по операциям банка, по которым не формируются специальные резервы. Все коммерческие банки осуществляют отчисления в РФ по нормативам, которые утверждаются собранием пайщиков (акционеров). Источником отчислений является прибыль банка до налогообложения.

Страховые фонды формируются из прибыли, создаются в обязательном порядке и используются для страхования кредитов на случай их невозврата, отрицательных курсовых разниц по вложениям в ценные бумаги. Чем больше страховые резервы банка, тем выше его надежность.

Добавочный капитал состоит из трех элементов: дополнительные собственные средства банка (учредительская прибыль); средства, полученные в результате переоценки основных фондов; амортизационный фонд.

Фонды экономического стимулирования банка образуются из прибыли после налогообложения. Они создаются для материального поощрения, развития банковского дела, производственного и социального развития и т.д. по решению Совета директоров или Совета банка.

Таким образом, рассмотренные фонды банка являются его кредитными ресурсами и включаются в состав капитала банка.

Фонд основных средств не является кредитным ресурсом банка, т.к. он капитализирован в основные средства. Средства, вложенные в здания и сооружения, пребывают в неликвидной форме и не могут быть использованы в качестве источника кредитных вложений.

В совокупности собственные средства банка являются его капиталом и служат одним из источников активных операций.

При этом необходимо различать собственные средства-брутто (СС_б) и собственные средства-нетто (СС_н). Знать точное значение собственных средств-нетто важно потому, что именно эти средства рассматриваются в качестве кредитного ресурса. Понятие собственных средств-брутто шире, поскольку оно включает в себя размер как отвлеченных (капитализированных), иммобилизованных собственных средств, так и фактического остатка собственных средств-нетто, которые могут быть использованы для кредитования (рисунок 4).

Иммобилизованные собственные средства (СС_им) показываются в активе баланса. В их состав входят следующие элементы:

– инвестиционные активы (капитализированные активы, учитывающиеся по остаточной стоимости, – инвестиции материальные и нематериальные; финансовые инвестиции – прямые финансовые инвестиции, т.е. участие коммерческого банка в деятельности других юридических лиц, и портфельные финансовые инвестиции – инвестиции в ценные бумаги и депозиты банка в других кредитнофинансовых учреждениях); – банковские расходы; – убытки.

Рисунок 4 – Структура собственных средств банка

Сумма иммобилизации выступает как отрицательный фактор банковской деятельности. Чем она больше, тем ниже уровень доходности банковских операций. Кроме того, иммобилизация средств негативно сказывается и на показателях платежеспособности банка. Сокращение суммы иммобилизации ведет к росту доходов и повышению ликвидности баланса банка.

Таким образом, собственные средства-нетто можно рассчитать по формуле:

СС_н=СС_б – СС_им. (1)

Для обеспечения ликвидности и платежеспособности банка необходимо умение управлять собственными средствами. При расширении активных операций и росте объема депозитов возникает задача увеличения собственного капитала банка. Эффективным инструментом управления собственным капиталом выступает политика в области дивидендов по выпущенным банком акциям. Например, повышение дивидендов влечет за собой увеличение цены за акцию, а, следовательно, возможность продажи дополнительных акций и, как результат, рост собственного капитала банка. Другой задачей банка является умение эффективно использовать собственные ресурсы, увеличивая при этом доходность и ликвидность банковских операций.

Собственный капитал банка – это лишь отправная точка для организации банковского дела. В настоящее время банковские операции базируются на привлеченных и заемных ресурсах.

Привлеченные средства состоят из депозитов клиентов, привлеченных спецфондов, временно свободных средств по расчетным операциям, кредиторской задолженности клиентов. Основным элементом являются депозиты – деньги, внесенные в банк клиентами, хранящиеся на счетах и используемые в соответствии с режимом счета и банковским законодательством.

Заемные (недепозитные) средства включают в себя межбанковские ссуды, межбанковскую временную финансовую помощь и реализованные долговые ценные бумаги.

Отличие недепозитных источников банковских ресурсов от депозитов заключается в следующем:

• инициатива привлечения недепозитных средств принадлежит самому банку, тогда как в случае с депозитами активной стороной является вкладчик;
• недепозитные источники не подлежат частичному обязательному резервированию в ЦБ, следовательно, могут использоваться в полном объеме для проведения активных операций, в то время как часть привлекаемых депозитов, согласно установленным нормативам, отчисляется в фонд обязательных резервов (на 2011 г – 4% по вкладам физических и юридических лиц-резидентов).

В совокупности привлеченные и заемные средства определяют размер балансовых обязательств банка. ОБЯЗАТЕЛЬСТВА БАНКА – это средства, не принадлежащие банку, но временно участвующие в обороте банковских фондов в качестве источника его активных операций.

Для коммерческих банков вклады – это главный вид пассивов, а следовательно, такой же по значимости ресурс для проведения активных кредитных операций, как и собственные средства. Причем от характера депозитов зависят виды ссудных операций, а соответственно и размеры доходов банка.

Существуют различные признаки классификации вкладов. В зависимости от вкладчика депозиты принято разделять на депозиты физических и юридических лиц. В зависимости от срока и порядка изъятия вклады подразделяются на срочные депозиты и депозиты до востребования (рисунок 5).

Вклады до востребования размещаются в банках на различных счетах, открываемых клиентами. Они предназначены для осуществления текущих расчетов и в любой момент могут быть полностью или частично востребованы. Изъятие вкладов возможно как наличными деньгами, так и в безналичной форме.

При регулярном использовании хранящихся средств на текущих счетах у клиентов все равно остаются определенные неиспользованные остатки средств. Наличие остатков на счетах клиентов связано с оседанием средств на пассивных счетах в коммерческих банках в течение отрезка времени, установить который в момент их поступления на счет практически невозможно. Такими являются расчетные, текущие и бюджетные счета юридических и физических лиц, специальные счета, на которых хранятся целевые средства, корреспондентские счета ЛОРО по расчетам с другими банками, а также средства в расчетах. Банк, открывая счета клиентам, использует кредитовые остатки по счетам для проведения активных кредитных операций.

Рисунок 5 – Классификация депозитов

Вклады до востребования по своей природе нестабильны, что ограничивает сферу их использования коммерческими банками. По этой причине владельцам счетов до востребования выплачивается низкий процент или вообще не выплачивается. В условиях возросшей конкуренции коммерческие банки стремятся привлечь клиентов и стимулировать прирост вкладов до востребования путем предоставления дополнительных услуг владельцам счетов и повышением качества обслуживания.

Срочные вклады – это денежные средства, зачисляемые на депозитные счета на строго оговоренный срок с выплатой процента. Ставка по ним зависит от размера и срока вклада. То обстоятельство, что владелец срочного вклада может распоряжаться им только по истечении оговоренного срока, в некоторых случаях не исключает возможности досрочного получения им в банке своих денежных средств. Однако в этом случае у клиента понижается размер процента по вкладу. Банк заинтересован в привлечении срочных вкладов, т.к. они стабильны и позволяют банку располагать средствами вкладчиков в течение длительного времени. Рекомендуемый их уровень в ресурсной базе – не менее 50 %.Разновидностью срочного вклада являются банковские сертификаты [18].

Депозиты являются важным источником ресурсов коммерческих банков. Структура их в балансе подвижна и зависит от конъюнктуры денежного рынка. Этому источнику формирования банковских ресурсов присущи некоторые недостатки: значительные материальные затраты банка при привлечении средств во вклады, ограниченность свободных денежных средств в рамках отдельного региона. Кроме того, мобилизация средств во вклады (депозиты) зависит в значительной степени от клиентов (вкладчиков), а не от самого банка. И, тем не менее, конкурентная борьба между банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов.

В современных условиях коммерческие банки для оперативного привлечения денежных средств используют возможности межбанковского рынка ресурсов, на котором происходит продажа денежных средств, мобилизованных другими кредитными учреждениями. Межбанковский рынок – это часть рынка ссудных капиталов, где временно свободные денежные ресурсы кредитных учреждений привлекаются и размещаются банками между собой.

Получение межбанковского кредита осуществляется либо самостоятельно банком, либо через финансовых посредников. Если банки сами договариваются о межбанковском кредите, то их отношения оформляются специальными договорами, основная масса которых заключается в срок.

Важное место в источниках средств коммерческого банка занимают кредиты ЦБ, которые выдаются в порядке рефинансирования. Ресурсы ЦБ предоставляются, как правило, на основе генерального кредитного договора, начиная со второго года функционирования коммерческого банка на цели краткосрочного кредитования и при соблюдении коммерческим банком экономических нормативов и резервных требований.

Коммерческий банк может получить кредиты ЦБ следующих видов:

– однодневные кредиты;

– кредиты под залог государственных ценных бумаг (внутридневные, овернайт, ломбардные).

Однодневные расчетные кредиты предоставляются в соответствии с «Положением о порядке предоставления Центральным банком Российской Федерации однодневных расчетных кредитов банкам» от 09.07.96 г. [15] в рублях на один операционный день в пределах общего объема кредитов, выдаваемых ЦБ в рамках единой государственной денежно-кредитной политики.

Для получения однодневного расчетного кредита коммерческий банк должен соответствовать следующим требованиям:

– своевременно и в полном объеме выполнять обязательные резервные требования;

– не иметь просроченной задолженности по кредитам Банка России и процентам по ним, а также по обязательным платежам, установленным законодательством;

– общая потребность в дополнительных средствах на оплату всех расчетных документов, подлежащих оплате до конца текущего дня, не должна превышать установленный банку лимит кредитования более чем в 1,5 раза;

– своевременно и в полном объеме перечислять плату за право пользования однодневным расчетным кредитом.

Предоставление кредита банку осуществляется посредством проведения платежей с корреспондентского счета банка при временном отсутствииили недостатке на этом счете денежных средств. Кредитование, как правило, производится в пределах заранее установленного лимита на основе договора. За право пользования однодневным расчетным кредитом банки обязаны ежемесячно до 15-го числа вносить плату в размере 0,1 % от установленного лимита кредитования.

Расчетный кредит предоставляется в конце текущего операционного дня и не подлежит пролонгации. Не допускается получение расчетного кредита в течение двух рабочих дней подряд. Особенностью кредита является его беззалоговый характер. За невозврат либо несвоевременный возврат кредита ЦБ взимает с банка пени в размере 0,5 ставки рефинансировании за каждый день просрочки и лишает его права на получение расчетного кредита на 3 месяца. В случае просрочки в первую очередь погашаются проценты, затем сумма просроченного основного долга и в последнюю очередь — причитающаяся сумма пени.

Кредиты ЦБ под залог ценных бумаг предоставляются в соответствии с положением «О порядке предоставления Банком России кредитов банкам, обеспеченных залогом государственных ценных бумаг» от 06.03.1998 г. Данный кредит выдается банкам — резидентам РФ в валюте РФ с целью поддержания и регулирования ликвидности банковской системы в пределах общего объема выдаваемых кредитов в соответствии с принятыми ориентирами государственной денежно-кредитной политики.

Обеспечением кредита является залог (блокировка) государственных ценных бумаг, включенных в Ломбардный список Банка России (ГКО, ОФЗ-ПК, ОФЗ-ПД, ОБР). Кредиты предоставляются при условии предварительного блокирования банком принадлежащих ему государственных ценных бумаг на счете депо в уполномоченном депозитарии.

Кредит под залог государственных ценных бумаг предоставляется банку, отвечающему следующим требованиям:

а) имеющему достаточное обеспечение по кредиту;
б) в полном объеме выполняющему обязательные резервные требования;
в) не имеющему просроченной задолженности по ранее предоставленным ЦБ кредитам и процентам по ним, а также других просроченных обязательств перед ЦБ.

Под залог государственных ценных бумаг ЦБ предоставляет коммерческим банкам следующие виды кредитов:

– внутридневные кредиты;
– однодневные расчетные кредиты (овернайт);
– ломбардные кредиты (на срок от 3 до 30 календарных дней включительно).

Ломбардные кредиты предоставляются двумя способами:

– по заявлениям банков. В этом случае кредит предоставляется в индивидуальном порядке в любой рабочий день по фиксированной ломбардной процентной ставке, установленной Банком России; срок кредита определяется в заявлении банка;

– по результатам проведенного ломбардного кредитного аукциона. В этом случае ломбардные кредиты предоставляются после проведения аукциона по процентной ставке, определяемой условиями и итогами аукциона; срок кредита определяется Банком России в официальном сообщении о проведении аукциона.

Ломбардные кредитные аукционы проводятся Банком России как процентные конкурсы заявок банков на получение ломбардного кредита. Как правило, предварительно ЦБ официально извещает банки о дате и способе проведении аукциона, общей сумме кредита, выставленной на аукцион, и сроке, на который предоставляется кредит.

Заявки банков, принятые к аукциону, ранжируются в порядке уменьшения предложенной ими процентной ставки. На основании анализа заявок Кредитный комитет ЦБ определяет ставку отсечения и объемы предоставляемых ломбардных кредитов.

Если сумма выставленного на аукцион кредита меньше общей суммы полученных заявок, заявки на кредит по ставке отсечения могут удовлетворяться частично.

Способы проведения ломбардных аукционов следующие:

– «американский» – подразумевает удовлетворение заявок (вошедших в список удовлетворенных) по процентным ставкам, предлагаемым банками в заявках, которые равны или превышают ставку отсечения, устанавливаемую Банком России по результатам аукциона; – «голландский» – предполагает удовлетворение всех заявок (вошедших в список удовлетворенных) по ставке отсечения.

Существующая в настоящее время система рефинансирования предполагает, что первоначально банки предоставляют кредиты своим клиентам за счет своего кредитного потенциала. В последующем выдача кредитаЦентральным банком коммерческому осуществляется с целью возмещения (рефинансирования) части источников кредитного потенциала коммерческого банка, которая была задействована в кредитах его клиентов.

Таким образом, рефинансирование – процесс осуществления коммерческим банком активных операций (кредитных вложений) за счет займов, полученных у других банков. Операции по рефинансированию являются межбанковскими кредитными операциями, реализуемыми коммерческими банками для мобилизации денежных средств. Плата за проданные кредитные ресурсы устанавливается на основе официальной ставки ЦБ по рефинансированию (уровню платы за централизованные кредитные ресурсы) [5].

Нужно иметь в виду, что относительно высокая степень зависимости коммерческих банков от займов, полученных у других банков, снижает их прибыльность, поскольку депозиты клиентов дешевле банковских кредитов. Рекомендуемый уровень для доли межбанковского кредита в ресурсной базе – 20 %.

Реальная (фактическая) цена ресурсов − это цена, фактически складывающаяся для банка. Данная цена всегда превышает номинальную. Причиной этого являются:

• депонирование части привлеченных ресурсов в Фонде обязательного резервирования (ФОР) ЦБ РФ;
• отнесение на себестоимость банковских услуг расходов по процентным платежам только в пределах нормы (учетная ставка, умноженная на коэффициент 1,1). Так, например, реальная стоимость межбанковского кредита формируется под влиянием действующей системы налогообложения. На себестоимость банковских операций относятся процентные платежи по межбанковскому кредиту, исходя из ставки, равной учетной ставке ЦБ умноженной на 1,1. Процентные платежи сверх этой нормы покрываются прибылью банка, которая является объектом налогообложения.

Тогда с учетом сказанного реальную цену ресурсов (r_p) можно рассчитать следующим образом:

r_p ⁼ 100^rн_{− d} ⋅100, (2) где rн − номинальная цена ресурсов, в процентах; d − ставка отчислений в ФОР или ставка налога на прибыль по процентным платежам сверх нормы, в процентах.

Если к этой величине прибавить операционные и накладные расходы, планируемую прибыль, то в результате получится процентная ставка, по которой банк может размещать свои средства.

Для того, чтобы определить возможность использования депозитов до востребования для осуществления срочных активных операций коммерческие банки применяют методы количественного анализа депозитной базы. При этом рассчитываются следующие показатели, характеризующие депозитную базу.

Уровень оседания средств, У_о, показывающий темп прироста ресурсной базы за анализируемый период, определяется по формуле:

Уо = ППов ⋅100, (3)

где П_в − прирост вкладов, руб.;

П_о − оборот по приходу вкладов (кредитовый оборот по депозитам клиентов в банке), руб.

Например, если аналитиками установлено, что коэффициент стабильности средств на расчетных счетах предприятий составляет 55 %, то в банке должен быть резерв ликвидных средств на покрытие внезапного оттока средств со счетов в размере не менее 45 % суммы остатков на расчетных счетах.

Средний срок хранения вкладного рубля:

Оср ⋅ Д

С = В , (4)

где О_ср − средний остаток вкладов, руб.;

В − обороты по выдаче вкладов, руб.;

Д − продолжительность рассматриваемого периода, дней.

Неснижаемый остаток депозитов до востребования – доля средств, которые могут быть размещены в доходные работающие активы:

Оср

Но = По . (5)

Коэффициент трансформации краткосрочных ресурсов в долгосрочные:

т  До ⋅100, (6)

К = 1− По 

где Д_о − дебетовый оборот по выдаче краткосрочных ссуд и другим краткосрочным вложениям сроком до 1 года;

П_о − кредитовый оборот по поступлениям на депозитные счета (сроком до 1 года, включая счета до востребования).

Общий объем ресурсов банка (оборотный капитал), который может использоваться для осуществления активных операций (например, рассматриваться в качестве кредитного ресурса) определяется по формуле:

	КРэ =П−НА− 0,035Об1 − 0,05П , (7)
где П	− величина пассива банка;
НА	− низколиквидные активы (иммобилизация);
Об1	− обязательства банка по счетам физических и юридических лиц;
0,05 П	− средства, размещенные в ликвидные активы, исключающие их использование для выдачи ссуд (5 % −

минимум отчислений от итога пассива).

При этом объем свободных (дефицит) кредитных ресурсов показывает резервы увеличения объемов кредитования или необходимость сокращения этих объемов:

КР_с(КР_д)=КР_э −К_р , (8)

где КР_с − объем свободных кредитных ресурсов;

КР_д − дефицит кредитных ресурсов;

К_р − величина фактически выданных кредитов (ссудная и приравненная к ней задолженность).

Эффективность использования кредитных ресурсов, Э_кр, и процент резерва в использовании кредитных ресурсов, Rисп, характеризуют реальные потери прибыли банка в результате недоиспользования кредитных ресурсов:

	Экр = , КРэ	(9)
	R = (1− Экр )⋅100 .	(10)

К_р

Контрольные вопросы

1. Каковы источники формирования ресурсов коммерческого банка?
2. В чем заключается экономическое значение «достаточности» банковского капитала?
3. Какими способами банки могут формировать собственные средства?
4. Какова структура собственных средств?
5. Как определить величину собственных средств, которые могут быть использованы для кредитования?
6. Как формируется уставный фонд? Каков порядок его увеличения?
7. Какие фонды создаются в результате распределения прибыли? Перечислите основные направления их использования.
8. Может ли фонд основных средств быть реальным кредитным ресурсом? Почему?
9. Какие привлеченные и заемные ресурсы используют в своей деятельности коммерческие банки?
10. Является ли выпуск долговых ценных бумаг перспективным направлением формирования ресурсов коммерческими банками?
11. Каково содержание и значение межбанковских пассивных операций?
12. Как производятся отчисления на счет обязательных резервов?
13. Каковы преимущества и недостатки образования фонда обязательных резервов?
14. По каким критериям классифицируются пассивные операции коммерческих банков?
15. Что представляют собой депозитные операции банка?
16. В чем проявляется взаимосвязь депозитной и процентной политики коммерческого банка?

Какие виды кредитов Центрального банка используют коммерческие банки для формирования своих ресурсов?

Возможно, вам будет интересно также: